AUDIENCE LABS SAS

1 AUDIENCE LABS SAS Soci t Anonyme Au capital de euros Si ge social : 2 place Louis Pradel 69001 LYON RAPPORT DE GESTION DU CONSEIL D'ADMINISTRATION EXERCICE CLOS LE 31/12/2014 2 Madame, Monsieur, Conform ment aux dispositions de la Loi et des statuts de notre Soci t , nous avons l'honneur de vous rendre compte de notre gestion et de soumettre votre approbation les comptes de l'exercice clos le 31/12/2014. Tous les documents et pi ces pr vus par la r glementation en vigueur vous ont t adress s avec le pr sent rapport afin de vous permettre de vous prononcer dans les formes et d lais statutaires.

2 Situation et Activit de la Soci t au cours de l exercice coul : L'exercice 2014 a permis la r alisation d'un chiffre d'affaires hors taxes de euros. Les charges d exploitation se d composent de la mani re suivante : Autres achats et charges externes : 511 464 Imp ts, taxe et versements assimiles : 4 349 Salaires et traitements : Charges sociales : Dotations aux Amortissements et D pr ciations : Autres charges.

3 24 Le r sultat d exploitation ressort a -34 516 euros permettant de d gager un r sultat courant avant imp t de -29 955 euros. Compte tenu du fait que nous avons engag un certain nombre de d penses en recherche et d veloppement, nous avons d clar un cr dit d imp t recherche (CIR). L exon ration partielle d imp t sur les soci t s ainsi que l affectation du CIR ont eu pour effet sur l activit de l exercice la g n ration d un r sultat net b n ficiaire de 103 046 euros.

4 Notre tr sorerie, la cl ture de l exercice, tait de euros. Les liquidit s en banque ont t valu es pour leur valeur nominale. Ev nements importants survenus au cours de l'exercice coul et depuis la cl ture de celui-ci L'exercice coul a t marqu par divers v nements ci-apr s relat s : Toujours dans la m me dynamique, en plus des partenariats acquis en 2013, nous avons d velopp notre activit avec de nouvelles r gies publicitaires tout au long de l exercice 2014. L activit trang re a encore connu une forte expansion, elle a repr sent un peu plus de 40% du CA de l exercice 2014.

5 Nous travaillons la fois sur la diminution des co ts d'envoi et sur une minimisation de notre d pendance. Nous mixons les envois en utilisant des prestataires et notre propre solution. Afin de se d velopper sur le march , la technologie LeadMinute fait d sormais partie int grante d une solution d envoi d emails qui se nomme Inboxman. Cette plateforme a pour but de concurrencer les acteurs Am ricains sp cialis s dans l envoi d emails de masse tels que Mailchimp, Sendgrid et Campaign Commander. Au-del de l aspect tarifaire, nous avons mis l accent sur la facilit d utilisation et l efficacit de la solution Inboxman.

6 Le produit est adaptable tous types d entreprises, sans distinction de taille ou de volume de campagnes envoy es. 3 Compte tenu de l'effort que nous mettons au d veloppement d'Inboxman notre objectif est de stabiliser notre part de CA affiliation pour 2015 tout en am liorant nos couts d'envoi et partir de 2016 nous envisageons une progression du CA affiliation de 10% par an et en parall le avec le d veloppement d'Inboxman nous g n rerons une croissance et une rentabilit significative partir de 2016.

7 Nous avons, afin notamment de financer le d veloppement de la soci t , r alis les augmentations de capital suivantes, constat es par le Conseil d'Administration : - le 28 avril 2014, pour une souscription totale prime d' mission incluse d'un montant de euros avec la cr ation de actions nouvelles ; - le 26 mai 2014, pour une souscription totale prime d' mission incluse d'un montant de euros avec la cr ation de actions nouvelles ; - le 30 d cembre 2014, pour une souscription totale prime d' mission incluse d'un montant de euros avec la cr ation de actions nouvelles ; A la suite de quoi, le capital social tait fix au 31 d cembre 2014 la somme de 3 384 055 (trois millions trois cent quatre-vingt quatre mille cinquante cinq euros), divis en 676 811 (six cent soixante seize mille huit cent onze) actions d une valeur nominale de 5 (cinq) euros chacune.

8 Il est pr cis qu'une nouvelle augmentation de capital a eu lieu apr s la cl ture de l'exercice portant ainsi le capital social la somme de 3 485 820 (trois millions quatre cent quatre-vingt cinq mille huit cent vingt) euros, divis en 697 164 (six cent quatre-vingt dix sept mille cent soixante quatre) actions d une valeur nominale de 5 (cinq) euros chacune. Evolution pr visible et perspective d'avenir Nous allons porter nos efforts au d veloppement de notre chiffre d affaires, tout en restant tr s attach s au maintien juste niveau des frais fixes de structures.

9 Nos diff rentes augmentations de capital vont nous permettre de consolider notre croissance et terme d introduire sur le march , le fruit de nos recherches [Leadminute] pour l exercice 2015, nous ouvrant de nouvelles perspectives de croissance. AUDIENCE Labs va donc renforcer ses capacit s de traitement de donn es, d velopper sa propre solution de diffusion des campagnes et accroitre significativement son budget communication afin d adresser le march europ en et s affirmer comme une r f rence des solutions de gestion de campagnes multi-canal (email, banni res, m dias ).

10 Dans le cadre du d veloppement de son activit , la soci t AUDIENCE Labs est en cours de cr ation d'une filiale bas e aux Etats-unis. Les 2 axes principaux ayant motiv cette cr ation sont la veille et l'acquisition de part de march aux USA. Le choix s'est port e sur cette r gion du monde compte tenu de son attractivit et au vu de la maturit de son cosyst me: fournisseurs, clients et utilisateurs finaux. Recherche et d veloppement Nous avons obtenu la publication au BOPI, le 19 d cembre 2014, de notre demande de brevet intitul e : Dispositif informatique de redirection de donn es bas sur l'analyse des comportements utilisateurs.